Возвратный (обратный) лизинг — риски и преимущества

Возвратный лизинг: преимущества и риски

Сделка по возвратному лизингу нередко рассматривается как возможный способ минимизации налоговых платежей. Однако нужно понимать, что существенно сэкономить на налогах с ее помощью вряд ли удастся. А вот риски возникновения претензий со стороны налоговых органов при этом весьма высоки.

В договоре возвратного лизинга можно найти определенные противоречивые аспекты. Он не вполне соответствует «обычным» лизинговым договорам, так как не связан с вложением капитала в основные фонды. Скорее наоборот, он приводит к уменьшению стоимости внеоборотных активов лизингополучателя. Кроме того, в договоре возвратного лизинга участвуют не три, а две стороны. Специфика их взаимоотношений такова, что контролирующие органы нередко усматривают в подобных сделках признаки недобросовестности, ухода от налогов и отсутствие экономического смысла. Поэтому если партнеры примут решение заключить такой договор, они должны быть готовы защищать свои права при предъявлении инспекторами необоснованных претензий.

Для чего это нужно

Возвратным лизингом называют сделку, при которой лизингополучатель одновременно является продавцом лизингового имущества лизингодателю. То есть имущество, приобретенное последним у первоначального собственника по договору купли-продажи, затем передается в рамках лизингового договора этому же собственнику. При этом он выступает уже в роли лизингополучателя. Однако право собственности на это имущество может вернуться к бывшему собственнику только после выполнения им всех условий договора лизинга. В частности, после выплаты предусмотренных платежей, включая лизинговые и выкупные.

На первый взгляд такая сделка может показаться странной. После заключения договора владелец и пользователь имущества не изменяется. Однако право собственности переходит к другому лицу, так что прежний собственник платит за пользование имуществом. При этом предмет лизинга амортизируется той стороной договора, на чьем балансе он учитывается.

Тем не менее в совершении подобного комплекса из двух сделок (купля-продажа оборудования и его лизинг) есть несомненный экономический смысл. Обычно такая сделка выгодна первоначальному собственнику имущества, если его деятельность тесно связана с использованием предмета лизинга. Однако при этом он испытывает недостаток финансов для содержания имущества либо нуждается в оборотных средствах.

Возвратный лизинг позволяет решить обе проблемы. Во-первых, необходимое производственное оборудование не выбывает из владения и пользования (в этом важное отличие от продажи имущества). Во-вторых, в собственность лизингополучателя единовременно поступают значительные денежные средства, сопоставимые с остаточной стоимостью предмета лизинга.

Правда, пользование лизинговым имуществом становится платным. Однако, во-первых, лизинговые платежи признаются прочими расходами, связанными с производством и реализацией, и уменьшают базу по налогу на прибыль (подп. 10 п. 1 ст. 264 НК РФ). При этом сумма НДС по ним формирует налоговый вычет для лизингополучателя. Во-вторых, указанная плата может быть сравнительно меньше, чем проценты по кредитному договору на аналогичную сумму.

Возвратный лизинг или кредит?

Интересно сравнить получение банковского кредита и привлечение денежных средств с использованием возвратного лизинга.

Чтобы привлечь кредит, лизингополучатель должен обладать финансовыми показателями, квалифицирующими его как надежного заемщика. Если он испытывает сложности с оборотными средствами, получить деньги будет непросто. В то же время лизингодатель зачастую имеет достаточно привлекательную структуру баланса. Это позволяет ему на более выгодных условиях привлечь заемные средства, в том числе для приобретения предмета возвратного лизинга (включая вариант с его залогом).

Для лизингодателя риск вложения денежных средств по договору с лизингополучателем ниже, чем у банка при выдаче кредита на сопоставимую сумму. Лизингодатель не должен проводить дополнительные мероприятия, чтобы обратить взыскание на имущество: оно уже находится в его собственности. К тому же заложенное имущество не может поступить непосредственно в собственность залогодержателя, а подлежит реализации на торгах. После них залогодержатель получает возмещение за счет выручки от продажи, а остаток средств возвращается залогодателю (ст. 349-350 ГК РФ). То есть в зависимости от конъюнктуры рынка в конкретный момент реализация предмета залога может быть невыгодна залогодержателю. Однако ему придется продавать залог или новировать отношения по договору, чтобы получить имущество в качестве отступного.

При возвратном лизинге лизингодатель имеет более широкие возможности по компенсации своих расходов за счет предмета лизинга. В связи с этим оплата лизингополучателем риска контрагента может быть уменьшена по сравнению с ситуацией, когда он получает кредит. К тому же Федеральный закон от 29 октября 1998 г. № 164-ФЗ «О финансовой аренде (лизинге)» (далее – Закон) наделяет лизингодателя дополнительным инструментом защиты своих финансовых интересов. Ему предоставляется право бесспорного списания со счета лизингополучателя просроченных лизинговых платежей в случае их задержки более двух раз подряд (п. 1 ст. 13 Закона).

Таким образом, выявляется и экономический смысл сделки для лизингодателя. Он имеет возможность разместить свои свободные или привлеченные средства на условиях платности с небольшим риском на нужный промежуток времени. При этом он получает право контролировать использование и обслуживание лизингополучателем предмета лизинга. Кроме того, ему не требуется лицензия для такого размещения финансов, так как деятельность в сфере лизинга в настоящее время не лицензируется.

Кроме перехода имущества в собственность лизингополучателя по окончании срока действия договора возвратного лизинга, сторонами могут быть предусмотрены и иные варианты его дальнейшей судьбы. Лизингополучатель может продлить договор лизинга (п. 7 ст. 15 Закона) либо заключить еще один договор на согласованный сторонами срок (правда, это уже будет договор аренды). Любой из этих вариантов позволяет сторонам установить меньшие ставки платы за услуги лизингодателя в период действия договора лизинга. В итоге лизингополучатель сэкономит дополнительный объем необходимых ему оборотных средств.

Наконец, лизинговое имущество может остаться в собственности лизингодателя и использоваться им в дальнейшем для сдачи в аренду или для реализации. Такой вариант возможен, если лизингополучатель завершил перепрофилирование либо модернизацию и имущество перестало быть нужным ему. Либо же он привлек заемные средства для приобретения нового оборудования.

Правовые основы договора

Претензии контролирующих органов к участникам сделки по возвратному лизингу нередко основываются на аргументе, что подобный договор не отвечает критериям договора лизинга (например, постановление ФАС Северо-Кавказского округа от 28 июня 2005 г. по делу № Ф08-2679/05-1081А). А значит, к нему нельзя применять правила и принципы учета и налогообложения, установленные для лизинговых сделок.

Правовые основы лизинговой деятельности закреплены в параграфе 6 главы 34 Гражданского кодекса и в Законе о лизинге. По мнению автора, условия договора возвратного лизинга не противоречат им (в частности, статье 665 ГК РФ). Кроме того, существующие нормы не содержат запрета на совмещение функций продавца и лизингополучателя одним лицом.

В статье 2 Закона о лизинге даны определения основных используемых в нем понятий. Надо признать, что они не содержат каких-либо формулировок, препятствующих лизингодателю приобрести имущество у его собственника, а последнему – выступить в качестве лизингополучателя. Более того, в Законе есть прямое указание на то, что «продавец может одновременно выступать в качестве лизингополучателя в пределах одного лизингового правоотношения» (п. 1 ст. 4 Закона). Эта норма показывает, что договор возвратного лизинга в полной мере соответствует требованиям действующего законодательства и даже в определенной степени им предусмотрен.

Налоговые схемы рискованны

Договор возвратного лизинга предоставляет некоторые возможности в плане оптимизации налоговой нагрузки. Правда, не следует возлагать на него слишком большие надежды.

Наиболее крупная преференция – ускоренная амортизация предмета лизинга для целей исчисления налога на прибыль с коэффициентом не более 3. Этот коэффициент вправе применять та сторона, у которой лизинговое имущество, согласно условиям договора, учитывается на балансе. Если это лизингополучатель, то он может уменьшить свою базу по налогу на прибыль на увеличенную сумму амортизационных отчислений. Если же имущество находится на балансе лизингодателя, то данное право дается ему. При этом льгота опосредованно влияет и на налоговую нагрузку лизингополучателя – через сумму лизинговых платежей, одним из компонентов которых является величина амортизации.

Другие варианты снижения налогов, которые предоставляет договор возвратного лизинга, малозначительны. Конечно, лизинговые платежи составляют часть расходов лизингополучателя, учитываемых при налогообложении, и увеличивают его суммы вычетов по налогу на добавленную стоимость. Однако нельзя забывать, что лизингодатель, напротив, уплачивает с этих сумм налог на прибыль и НДС. Так что в качестве инструмента снижения совокупной налоговой нагрузки группы компаний возвратный лизинг не подходит. К тому же при реализации предмета лизинга у его прежнего собственника возникает оборот, учитываемый в облагаемой базе по указанным налогам. При этом налог на прибыль еще можно минимизировать, продав имущество по остаточной стоимости. Однако избежать обязанности уплаты НДС сможет только организация, освобожденная от исполнения обязанностей налогоплательщика (ст. 145 НК РФ) или субъект упрощенной системы налогообложения.

На практике нередко делаются попытки применить в рамках лизинговой сделки тот или иной вид альтернативной оплаты (векселей, взаимозачетов, уступок права требования). Кроме того, используются длительные отсрочки оплаты имущества, приобретенного лизингодателем у прежнего собственника. Однако приемы такого рода приводят к возникновению серьезных налоговых рисков. Отношения сторон могут быть квалифицированы как не соответствующие характеру лизинговой деятельности. А это, как минимум, повлечет невозможность применять повышающий коэффициент к нормам амортизации. А как максимум – контролеры признают сделку не имеющей экономического смысла и направленной на экономию налогов, а потому недействительной. В результате налогоплательщику придется отстаивать свою правоту в суде (постановления ФАС Московского округа от 27 июля 2005 г. по делу № КА-А40/6939-05 и от 4 июня 2005 г. по делу № КА-А41/4427-05, постановление ФАС Северо-Западного округа от 28 сентября 2005 г. по делу № А56-2165/2005).

Читайте также:  Субаренда земельного участка - образец договора 2020

Определенные проблемы связаны с признанием расходов для целей исчисления налога на прибыль, причем как у лизингодателя, так и у лизингополучателя. Отметим, что они присущи всем лизинговым сделкам. Часть неопределенностей в отношении расходов лизингодателя с 1 января 2006 года была устранена Федеральным законом № 58-ФЗ от 6 июня 2005 г. Однако проблемы остались у лизингополучателя. Дело в том, что налоговые органы и Минфин России не желают рассматривать выкупную стоимость лизингового имущества как неотъемлемый компонент лизинговых платежей. Соответственно, они отказываются принимать ее в составе текущих, а не капитальных расходов. В качестве примеров можно привести письма УФНС России по г. Москве от 25 ноября 2004 г. № 26-12/76625, ФНС России от 16 ноября 2004 г. № 02-5-11/172@ и Минфина России от 9 ноября 2005 г. № 03-03-04/1/348.

Иногда в качестве преимущества лизинговых сделок называется возможность сэкономить на уплате налога на имущество. Для этого предмет лизинга должен быть принят на баланс лизингодателя в качестве доходных вложений в материальные ценности (счет 03). Объектом налогообложения является движимое и недвижимое имущество, учитываемое на балансе в качестве объектов основных средств (ст. 374 НК РФ). На этом и основывается невключение стоимости лизингового имущества в налогооблагаемую базу так как основные средства отражаются на счете 01. Заметим, что Минфин поддержал эту позицию в письме от 24 сентября 2004 г. № 03-06-01-04/38. Однако налоговые органы не соглашаются с такой трактовкой законодательства и добиваются выполнения своих требований через суд. И надо сказать, что суды с ними пока солидарны (постановление ФАС Восточно-Сибирского округа от 11 августа 2005 г. по делу № А33-529/05-Ф02-3806/05-С1). Таким образом, данный прием можно рассматривать как потенциально возможный, однако высокий риск снижает целесообразность его применения.

Впрочем, если одна из сторон лизинговой сделки не является плательщиком налога на имущество (например, в связи с применением специального налогового режима), то назначение ее балансодержателем действительно помогает сэкономить на налоге.

Недобросовестность в возвратном лизинге

Помимо уже упомянутых дел, существует обширная практика, связанная с оценкой наличия в сделках возвратного лизинга признаков недобросовестности налогоплательщика. В качестве примера приведем постановление Федерального арбитражного суда Северо-Западного округа от 15 сентября 2003 г. по делу № А26-11/03-210. В нем указано, что договор квалифицируется как лизинговый, если он содержит указания на инвестирование денежных средств в предмет лизинга и на его передачу лизингополучателю. В рассмотренном деле исполнение договоров в рамках возвратного лизинга было осуществлено способом, не предусмотренным законом (стоимость имущества оплачена векселями одного из участников сделки). В связи с этим суд отказал в праве применять коэффициент ускорения амортизации 3.

Другой пример – постановление Федерального арбитражного суда Московского округа от 18 июня 2004 г. по делу № КА-А40/4666-04. Подозрения инспекторов вызвала чрезвычайно маленькая сумма платежей, предусмотренная договором лизинга за первый год его действия – всего 0,3 процента от общей суммы платежей за пять лет. Кассационная инстанция согласилась с тем, что в действиях предприятия усматривается недобросовестность, и направила дело на новое рассмотрение.

Таким образом, можно констатировать, что договор возвратного лизинга при его обоснованном применении позволяет сторонам решать экономические проблемы. В то же время он не содержит каких-либо особенностей, используя которые можно коренным образом снизить налоговую нагрузку сторон по договору. Попытка же придать такому договору роль инструмента налоговой минимизации может вызвать претензии налоговых органов.

    Обоснованность сделки придется доказать
    Сергей Горячев, ассистент аудитора аудиторской фирмы «С.А.Партнерство»
    «Риск того, что налоговые органы не признают в составе расходов часть лизинговых платежей, соответствующую выкупной цене имущества, чрезвычайно велик. Поэтому, оценивая целесообразности сделки возвратного лизинга, указанную часть затрат лучше учесть в полном объеме, без вычета налога на прибыль.
    Суд может признать сделку притворной просто потому, что налогоплательщик не смог убедительно обосновать свою позицию. Лучший аргумент здесь – приложение с расчетом затрат, из которого будет следовать, что возвратный лизинг более выгоден фирме, чем заем. Кроме того, нужно представить расчет дисконтированных будущих потоков денежных средств для лизинговой сделки. Следует приложить и документы с обоснованными отказами банков в предоставлении кредита.
    Если фирма может привлечь деньги только с помощью возвратного лизинга, суд должен признать сделку обоснованной, даже если ее условия хуже, чем на рынке кредитов. Иное решение суда будет справедливо, только если реальные выплаты лизиногодателя за предмет лизинга будут происходить медленнее, чем выплаты лизинговых платежей лизингополучателем».

Возвратный лизинг не намного проще кредитования
Дмитрий Горизонтов, генеральный директор ООО «Петербургская лизинговая компания»
«Я не вполне согласен с автором статьи в сравнительной оценке возможностей получить финансирование в банке или по сделке возвратного лизинга. Если лизинговая компания не собирается финансировать проект полностью за счет своих средств, то критерии оценки лизингополучателя банком могут не сильно отличаться от критериев при получении кредита. То есть далеко не факт, что если фирме отказано в кредите, то финансирование лизинговой сделки пройдет безупречно.
Теоретически схема возвратного лизинга может быть востребована, если у фирмы есть имущество, которое нужно быстро продать. То есть собственность переходит к лизингодателю, а продавец-лизингополучатель получает деньги за реализацию. Дальше можно просто не платить лизинговые платежи и закрыть фирму. Но это уже будет противозаконный прием».

Возвратный лизинг или кредит?

С ЧЕМ СРАВНИТЬ ПРОЦЕНТЫ

Один из основных вопросов налоговиков – выгода лизингодателя и экономическая обоснованность возвратного лизинга в связи с этим. Например, в постановлении Федерального арбитражного суда Северо-Кавказского округа от 28.06.05 № Ф08-2679/2005-1081А рассмотрен следующий случай.

Суть дела. Организация заключила с лизинговой компанией договор возвратного лизинга. В соответствии с этим договором организация реализовала лизинговой компании основные средства и получила их в финансовую аренду для дальнейшего использования в производственных нуждах. Вознаграждение лизингодателя составляло 7,5 процента годовых. Организация учитывала расходы по лизинговым платежам в расходах, а также принимала к вычету НДС, предъявленный этим платежам. Налоговая инспекция посчитала это нарушением и вынесла решение о привлечении организации к ответственности. Но суд отменил решение налоговиков.

Позиция налоговиков. Целью финансового лизинга является развитие форм инвестиций в средства производства на основе лизинга. Совершенные организацией операции не соответствуют этому требованию, поскольку компания продала и взяла в финансовую аренду имущество, непосредственно участвующее в производстве. В связи с превышением расходов на уплату лизинговых платежей над средневзвешенной ставкой процентов по полученным организацией кредитам сделки возвратного лизинга экономически не обоснованы. Дополнительным свидетельством получения необоснованной налоговой выгоды является факт взаимозависимости между организацией и лизингодателем.

Позиция компании. В законодательстве нет ограничений на совершение сделок в форме возвратного лизинга. Поэтому такая сделка экономически обоснована, так как компания привлекла денежные средства под устраивающую ее процентную ставку. Сравнение этой ставки со средневзвешенной ставкой процентов по полученным кредитам неправомерно, так как лизинг и предоставление кредитов – разные виды услуг в разных сферах.

Выводы судей. Закон № 164-ФЗ не ограничивает цели заключения договоров лизинга. Кроме того, в статье 4 Закона № 164-ФЗ дано прямое указание на то, что продавец может одновременно выступать в качестве лизингополучателя в пределах одного правоотношения. Поэтому сделка возвратного лизинга с основными средствами лизингополучателя возможна. Кроме того, налоговая инспекция не сравнила цены на идентичные или однородные услуги, чтобы было возможно сделать вывод о том, повлияла ли взаимозависимость компаний на результаты сделки.

Налоговый кодекс не ставит право на вычеты в зависимость от прибыльности деятельности компании в определенном налоговом периоде

Выводы судей. Закон № 164-ФЗ не ограничивает цели заключения договоров лизинга. Кроме того, в статье 4 Закона № 164-ФЗ дано прямое указание на то, что продавец может одновременно выступать в качестве лизингополучателя в пределах одного правоотношения. Поэтому сделка возвратного лизинга с основными средствами лизингополучателя возможна. Кроме того, налоговая инспекция не сравнила цены на идентичные или однородные услуги, чтобы было возможно сделать вывод о том, повлияла ли взаимозависимость компаний на результаты сделки.

Договор возвратного лизинга

По условиям соглашения после покупки актив передается продавцу за определенную плату. Основной причиной использования такой операции, как возвратный лизинг, является передача прав собственности холдинговой компании с сбережением стоимости и прибыльности актива. Также продавец может получить дополнительные денежные ресурсы, передавая покупателю хозяйственное средство. Для лизингодателя данная операция является долгосрочной обеспеченной инвестицией. Он может не беспокоиться о потере денег или оговоренных процентов, потому что у него всегда есть возможность оставить себе актив при нарушении продавцом условий договора. Возвратный лизинг физическим лицам часто практикуют инвестиционные трасты, которые оперируют большим количеством недвижимости, начиная от офисных помещений и заканчивая больницами и квартирами.

Лизинговые отношения закрепляются юридическим контрактом. В США ему присущи еще и черты сделки. Каждый из видов лизинга имеет свои особые условия, которые оговариваются в соглашении. В общем виде контракт включает следующие аспекты:

Читайте также:  Выплата алиментов при оформленной ипотеке

Как проводится выдача займа под ПТС с помощью возвратного лизинга?

В случае возвратного (обратного) лизинга, лизинговая компания получает проданный клиентом автомобиль, одновременно передавая иго обратно в пользование. Следовательно, стороны будут действовать по совершенно иному принципу, чем в случае с традиционными условиями лизинга. Сделка, оформленная в таком формате, имеет свои уникальные особенности.

  1. Куплю-продажу имущества оформляют по стандартным правилам, актуальным для этого типа договора. Следовательно, каждый контрагент самостоятельно определяет цену и предметы активов по результатам совместной договоренности.
  2. Как только право собственности перейдет к контрагенту, стороны немедленно заключат договор лизинга, на основе которого имущество передается на правилах финансовой аренды.
  3. При реализации соглашения по финансовой аренде перечисляются платежи. По результатам полной выплаты всех взносов у клиента появляется возможность получить свое имущество обратно.

Указанную схему отношений зачастую практикуют для выдачи займов под залог автомобиля. Заключение договора возвратного лизинга характеризуется своими преимуществами для каждой стороны сделки:

  • поскольку принцип правоотношений имеет много общего с кредитными сделками, продавец, одновременно выступающий лизингополучателем, способен распоряжаться денежной суммой на протяжении длительного периода времени. Параллельно сохраняется возможность полноценно пользоваться имуществом;
  • лизингодатель, являющийся и покупателем, получает арендные платежи за предоставление собственных денежных средств. Причем в увеличенном объеме, потому что полученные средства нацелены на поэтапный возврат арендованного объекта;
  • в рамках всего периода действия договора объект, проданный владельцем, будет находиться в собственности лизингодателя-покупателя. При этом за арендатором закреплено право использования сумм лизинговых платежей, чтобы уменьшить налогооблагаемую базу в процессе расчета налога на прибыль.
  1. Куплю-продажу имущества оформляют по стандартным правилам, актуальным для этого типа договора. Следовательно, каждый контрагент самостоятельно определяет цену и предметы активов по результатам совместной договоренности.
  2. Как только право собственности перейдет к контрагенту, стороны немедленно заключат договор лизинга, на основе которого имущество передается на правилах финансовой аренды.
  3. При реализации соглашения по финансовой аренде перечисляются платежи. По результатам полной выплаты всех взносов у клиента появляется возможность получить свое имущество обратно.

Особенности сделки

  • Договоры могут повлиять на сумму налоговых взносов. Поэтому необходимо готовить качественную документальную базу;
  • Лизинговые компании используют внесение авансового платежа как гарантию надежности клиента. Сумма взноса может составлять до тридцати процентов оценочной цены объекта лизинга.

К преимуществам можно отнести:

Оформление возвратного лизинга автомобиля

Обратный лизинг автомобиля производится по той же схеме, что и всякий другой. Хозяин продает транспортное средство, но при этом продолжает его использовать в своих целях и сохраняет право владения. Он получает сумму, которую использует в качестве заемных средств для рефинансирования капитальных инвестиций, увеличения оборотных фондов, модернизации технического парка или в каких-либо других целях.

Становясь одновременно продавцом и лизингополучателем, субъект хозяйственной деятельности экономит на налогах.

Особенности возвратного лизинга автомобиля содержатся в договоре финансовой аренды:

  • Собственник не заинтересован в том, чтобы по истечении срока действия соглашения получить полностью изношенную машину, выкупать которую арендатор откажется. Поэтому в договоре прописываются различные ограничительные условия, регламентирующие ежемесячный пробег и условия технического обслуживания.
  • Автомобиль считается техническим средством повышенной опасности. Риски повреждения и утраты предмета компенсируются страхованием имущества.
  • По условиям договора финансовой аренды, переоформление, как правило, производит лизингодатель. В случае с возвратным лизингом автомобиля перерегистрация владельца не требуется – предмет используется прежним собственником.

Риски, испытываемые лизингополучателем, имеют общую для финансовой аренды природу:

  • Повышенное внимание со стороны ФНС к субъекту договора, получающему налоговые преференции, обусловленные характером сделки.
  • Опасность банкротства фирмы-лизингодателя. Если так произойдет, вероятность возврата автомобиля существенно снижается.
  • Хозяин автомобиля может стать жертвой мошенничества и лишиться собственности.

К недостаткам сделки возвратного лизинга автомобиля относится также распространенное требование обязательного авансирования. Не менее строги критерии, предъявляемые к транспортному средству – оно должно быть совершенно новым или не старше одного года.


Процесс заключения договора возвратной финансовой аренды для физических и юридических лиц в целом сходный:

Возвратный лизинг в России и мире: виды, схемы и кейсы

Возвратный лизинг, если простыми словами, — это одна из моделей, давно популярная за рубежом и только начинающая активно развиваться в России. Прежде всего стоит понять, что такое возвратный лизинг. В стандартной схеме он представляет собой разновидность сделки, в которой одна сторона продает какие-то активы другой стороне, но только при условии, что покупатель после заключения договора сдаст активы продавцу в аренду.

Объектом договора по возвратному лизингу может стать движимое и недвижимое имущество, включая оборудование, здания и сооружения, автомобили.

Возвратный лизинг, если простыми словами, — это одна из моделей, давно популярная за рубежом и только начинающая активно развиваться в России. Прежде всего стоит понять, что такое возвратный лизинг. В стандартной схеме он представляет собой разновидность сделки, в которой одна сторона продает какие-то активы другой стороне, но только при условии, что покупатель после заключения договора сдаст активы продавцу в аренду.

Возвратный лизинг — условия и схема работы

Возвратный (обратный) лизинг — сделка, в которой лизингополучатель (бывший владелец имущества) выполняет роль продавца имущества для лизинговой компании. То есть имущество так и остается у бывшего владельца, но право собственности на него будет возвращено только после выплаты всей суммы ежемесячных лизинговых платежей и выкупной цены предмета лизинга.

Таким образом, после подписания лизингового договора пользователь имущества не меняется, но право собственности переходит к лизинговой компании. При этом бывший собственник, то есть лизингополучатель, платит за использование предмета лизинга каждый месяц. Амортизацию насчитывает та сторона сделки, на балансе которой учтено имущество.

Сделку возвратного лизинга предприниматели часто рассматривают как потенциальную возможность снизить налоговые платежи. Но в реальности выиграть на уплате налогов не особо получится, а вот возможность получить претензии от налоговой службы довольно высока.

Возвратный лизинг позволяет уменьшить стоимость внеоборотных активов лизингополучателя. При этом в отличие от стандартной сделки лизинга, в которой принимают участие трое действующих лиц, в возвратном участвуют только две стороны. Органы налогового контроля подозрительно относятся к сделкам такого рода, видя в них признаки недобросовестного бизнеса и ухода от уплаты налогов. Поэтому лизингодатель и лизингополучатель должны уметь защищать свои права от необоснованных претензий налоговых инспекторов.

Возвратный (обратный) лизинг — сделка, в которой лизингополучатель (бывший владелец имущества) выполняет роль продавца имущества для лизинговой компании. То есть имущество так и остается у бывшего владельца, но право собственности на него будет возвращено только после выплаты всей суммы ежемесячных лизинговых платежей и выкупной цены предмета лизинга.

Схема сделок возвратного лизинга недвижимости

Лизинговые сделки имеют определенное сходство с кредитными договорами и простой арендой. Но заключаются и реализуются они по другой схеме.

Для кредитного или простого арендного договора достаточно наличие двух сторон. В лизинге же фактически участвуют три стороны. В возвратной форме две из них совпадают в одном лице, лизингополучателе.

Лизинговая сделка возвратного типа заключается в следующем порядке:

  • между продавцом и покупателем (будущим лизингодателем) заключается договор продажи недвижимого объекта. Происходит передача имущества, оплата по сделке, переоформление прав на имущество в Росреестре.
  • новый владелец имущества (лизингодатель) заключает договор с лизингополучателем (бывшим его собственником). Имущество снова поступает во владение продавца, но уже в ином качестве. Он снова может использовать недвижимый объект, но без возможности распоряжаться им. Зато он освобождается от обязательств по уплате налогов и иных расходов собственника на имущество.

Оба указанных договора можно заключать одновременно или в разное время. За сделку по продаже недвижимости бывший собственник получает средства, которые впоследствии он может направить на оплату описанной оренды. А затраченные покупателем на покупку имущества средства возвращаются за счет лизинговых платежей.

У лизингополучателя по истечении срока лизинга снова возникают права на арендованное имущество, если договора лизинга не предусматривают иное.

Желание лизингополучателя приобрести имущество в собственность после выплаты всех платежей должно оговариваться при заключении сделки. Но изменять услвоия договора при обоюдном согласии сторон не воспрещается.

Оба указанных договора можно заключать одновременно или в разное время. За сделку по продаже недвижимости бывший собственник получает средства, которые впоследствии он может направить на оплату описанной оренды. А затраченные покупателем на покупку имущества средства возвращаются за счет лизинговых платежей.

Особенности возвратного лизинга

Возвратный или обратный лизинг (ВЛ) – это особый вариант финансовой аренды, при котором продавец и получатель лизинга является одним и тем же лицом, а покупателем является лизингодатель. Иными словами, одна сторона сделки (владелец) продает другой стороне (покупателю) актив, а после этого получает его в пользование с обязанностью уплаты ежемесячных взносов.

То есть имущество не меняет своего местонахождения и фактического пользователя. Меняется лишь собственник и форма отношений. По истечению срока договора предмет аренды может быть выкуплен по остаточной стоимости и возвращен прежнему владельцу.

Схема возвратного лизинга

Особую популярность приобрел после введения закона № 202-ФЗ «О внесении изменений в часть вторую НК РФ», согласно которому налог на имущество отныне высчитывается только с объектов недвижимости.

Читайте также:  Куда жаловаться на МФО?

Из-за своей специфики такой вид финансовых отношений имеет ряд нюансов и особенностей, влияющих на порядок составления документов, проведение расчетов между сторонами, а также на размер налоговых отчислений обоих участников сделки. Но обо всем по порядку.

  1. Разовое привлечение дополнительного финансирования в виде стоимости объекта сделки. Полученные средства продавец может использовать для решения существующих задач, а рассчитывая на улучшение финансового положения рассматривать последующий выкуп;
  2. Оптимизация налогообложения за счет передачи права собственности другой компании при сохранении возможности пользования. Все платежи могут быть отнесены к расходам, что при использовании соответствующей системы позволяет уменьшить налогооблагаемую базу;
  3. Обновление материально-технической базы благодаря постепенному переходу от устаревшей техники к новому оборудованию. Сохраняя возможность использования объектов, продавец может использовать свободные средства для переоснащения производственных площадей

Схема прохождения сделки

При возвратном лизинге происходит реализация имущественных активов с одновременной обратной их передачей в финансовую аренду бывшему собственнику. Таким образом, алгоритм действий сторон будет существенно отличаться от стандартных условий лизинга и характеризуется следующими особенностями:

  • совершение сделки купли-продажи имущества осуществляется по общим правилам заключения данных договоров, т.е. контрагенты определяют предмет и цену активов по собственному усмотрению;
  • после перехода права собственности к новому владельцу, заключается договор лизинга, по которому осуществляется передача имущества на условиях финансовой аренды;
  • в процессе реализации договора финансовой аренды происходит перечисление платежей, а по итогам выплаты полной стоимости арендованных активов право собственности может вновь вернуться к первоначальному владельцу.

Указанная схема договорных отношений чаще всего характерна для дорогостоящих видов имущественных активов. При заключении договоров возвратного лизинга положительные экономические последствия наступают для обеих сторон сделки:

  • так как суть правоотношений напоминает характер кредитных сделок, продавец-лизингополучатель имеет возможность на протяжении длительного времени распоряжаться значительными денежными средствами при одновременном сохранении права пользования имуществом;
  • покупатель-лизингодатель за предоставление собственных денежных средств получает вознаграждение в виде арендных платежей в увеличенном размере, так как они направлены на поэтапный выкуп арендованного имущества;
  • на протяжении действия договора возвратного лизинга имущество находится в собственности покупателя-лизингодателя, однако арендатор получает возможность использовать суммы лизинговых платежей для уменьшения налогооблагаемой базы при расчете налога на прибыль.

При заключении договора купли-продажи стороны самостоятельно определяют стоимость имущества, что выгодно отличает данную сделку от кредитного способа получения денежных средств. Для оформления кредита через любое банковское учреждения сумма заемных средств будет напрямую зависеть от результатов независимой оценки активов, что может существенно увеличить сроки приобретения имущества.

Если имущество имеет практическое значение для собственника, но его фактическое и нормативное состояние не позволяет подтвердить высокий уровень ликвидности, получение кредита будет практически невозможно. Для оформления возвратного лизинга этой проблемы не существует, а итоговый процент по лизинговым платежам, в некоторых случаях, может быть существенно ниже кредитных ставок.

Если у вас возникли вопросы по практической реализации схемы возвратного лизинга, рекомендуем воспользоваться консультацией наших специалистов. Мы поможем выбрать оптимальный вариант оформления всех документов, который позволит добиться уменьшения налоговых платежей и получения оборудования, необходимого для развития бизнеса. Позвоните по телефонам, указанным на сайте, или заполните форму обратной связи с указанием интересующих вас вопросов.

Неоднозначность судебной практики не позволяет рекомендовать указанный вариант оформления лизинга только для минимизации налоговых платежей, поскольку итоговый финансовый результат может оказаться незначительным. Однако эффективность возвратного лизинга, как способа быстрого получения крупных оборотных средств, сложно переоценить.

Схема и этапы лизинга

При возвратном лизинге в сделке участвуют лизингодатель и лизингополучатель. Последний выступает еще и продавцом имущества. Лизинговая компания выкупает технику, оборудование или транспорт у собственника и ему же передает имущество в долгосрочное пользование с последующим выкупом.

Оформление возвратного лизинга включает в себя несколько этапов:

  1. Лизингополучатель продает имущество лизинговой фирме. Компания платит за предмет лизинга собственными или заемными средствами.
  2. Стороны заключают договор лизинга, и имущество передается лизингополучателю в пользование.
  3. Лизингополучатель вносит платежи по договору (авансовый, регулярные и выкупной).
  4. После окончания срока договора имущество продают лизингополучателю по остаточной стоимости.

Первые два этапа сделки происходят одновременно. Это позволяет сторонам избежать рисков.

При этом стоит учитывать, что большинство налоговых преимуществ доступно лизингополучателям, которые используют общую систему налогообложения.

Что такое обратный лизинг

Финансовая форма аренды – один из вариантов стандартного лизинга. Сущность лизинга (аренды) заключается в особом способе кредитования физических, юридических лиц для приобретения недвижимости, транспортных средств, оборудования. При прямом лизинге имущество передается на правах аренды от лизинговой компании лизингополучателю. По окончании действия договорных отношений собственность возвращается к владельцу. При обратном лизинге права собственности, права пользования разграничиваются по другому варианту.


Для частных лиц обратный выкуп выгоден для приобретения автомобиля, квартиры, дома. Заключение подобного договора не требует подтверждения кредитной истории лизингополучателя. Лизинговые фирмы относят сделки с физическими лицами как к имеющим более высокий риск, чем с юрлицами.

Возвратный лизинг

Является разновидностью лизинга. Характеризуется тем, что продавец одновременно выступает в качестве лизингополучателя в пределах одного лизингового договора. Сделки возвратного лизинга не противоречат действующему законодательству и являются разрешенной схемой лизинга. Налоговыми органами совпадение продавца предмета лизинга и лизингополучателя может быть расценено как недобросовестность сторон, имеющая целью получение налоговых преимуществ. Есть практика, когда налоговые инспекции доначисляют налоги в сделках возвратного лизинга, признавая их схемными. В 2003-2005 гг претензии контролирующих органов к участникам сделки по возвратному лизингу основывались на аргументе, что подобный договор не отвечает критериям договора лизинга, а значит, к нему нельзя применять правила и принципы учета и налогообложения, установленные для лизинговых сделок. Однако, арбитражные суды в таких ситуациях принимают позицию лизингодателя и лизингополучателя. В качестве серьезного риска возвратный лизинг не рассматривается.

Правовые основы лизинговой деятельности закреплены в параграфе 6 главы 34 Гражданского кодекса и в Законе о лизинге. Кроме того, существующие нормы не содержат запрета на совмещение функций продавца и лизингополучателя одним лицом. Более того, в Законе есть прямое указание на то, что «продавец может одновременно выступать в качестве лизингополучателя в пределах одного лизингового правоотношения» (п. 1 ст. 4 Закона). Эта норма показывает, что договор возвратного лизинга в полной мере соответствует требованиям действующего законодательства и даже в определенной степени им предусмотрен.

Особую привлекательность возвратный лизинг приобрел с 2013 года после отмены налога на имущество на большинство объектов движимого имущества. В этом случае реализация сделки лизинга позволяет исключить из под налогообложения активы лизингополучателя, приобретенные и поставленные на баланс до 2013 года, предоставляя ему дополнительную финансовую экономию.

Предметом возвратного лизинга могут быть — движимое и недвижимое имущество, в том числе здания, сооружения, оборудование, транспортные средства, спецтехника и другое, которое:

  • приобретено и уже находится в эксплуатации у клиента;
  • приобретается компанией(заключены договоры поставки на данное имущество, осуществлены предоплаты поставщику);
  • планируется приобретаться компанией в ближайшем будущем;

Схема реализации сделок возвратного лизинга:

  1. клиент продает, а лизинговая компания приобретает имущество, которое находится в собственности клиента;
  2. лизинговая компания получает в банке кредит и оплачивает стоимость имущества клиенту, право собственности переходит к лизинговой компании;
  3. лизинговая компания передает имущество обратно в лизинг клиенту.

Особенности: Договор поставки носит условный характер и не требует детального согласования, так как имущество остается в пользовании лизингополучателя. Аванс по лизингу может отсутствовать – на сумму аванса может быть уменьшена цена имущества. В случае, если с даты поставки импортного имущества прошло менее года возможно привлечение ресурсов иностранных банков.

Область применения: для оперативного рефинансирования затрат, понесенных по покупке дорогостоящих активов с использованием налоговых льгот. Как более эффективная альтернатива кредитованию под залог принадлежащих компании активов или недвижимости.

  1. клиент продает, а лизинговая компания приобретает имущество, которое находится в собственности клиента;
  2. лизинговая компания получает в банке кредит и оплачивает стоимость имущества клиенту, право собственности переходит к лизинговой компании;
  3. лизинговая компания передает имущество обратно в лизинг клиенту.

Что подразумевают под возвратным лизингом?

В возвратном или обратном лизинге продавцом автомобиля и его же получателем является одно и то же лицо. Другими словами, вы продаете свою машину лизинговой компании и тут же оформляете ее в лизинг с правом полного выкупа на момент истечения срока действия договора по лизингу. При этом продавец и он же лизингополучатель сначала получает всю стоимость своего автомобиля на руки, а потом обязуется каждый месяц оплачивать ежемесячные взносы по лизингу.

В таких финансовых отношениях место нахождения авто и ее фактический пользователь не меняется. Изменяется лишь формальный собственник и форма правовых отношений. В финансовых учреждениях возвратный лизинг стал единственно правильным решением, если клиент обратился к кредитору за финансовой помощью, но его характеристики не удовлетворили ни одну существующую в банке программу. Таким образом, клиент получает и неплохую сумму денег за свое авто, и у него остается право все так же использовать свой привычный автомобиль.

В системе оформления возвратного лизинга физическому лицу эту процедуру получить гораздо проще, предприятию понадобится предоставлять свои уставные документы и финансовые отчеты.

Добавить комментарий